모나용평: 장기적 바닥 형성, 단기 조정 활용하여 3,400원 이하 분할 매수!

모나용평은 현재 스키장, 골프장, 워터파크 등 다양한 레저시설을 운영하며 종합 관광 휴양지 사업을 영위하고 있으며, 프리미엄 콘도 분양 사업을 통해 꾸준한 수익을 창출하고 있습니다. 특히 2024년 5월 모나용평 주식회사로 사명을 변경하며 새로운 도약을 준비하고 있습니다.

현재 모나용평의 주가는 3,655원입니다. 이 종목은 2021년 6월 5년 내 최고가인 6,630원을 기록한 이후 긴 하락세를 겪으며 2024년 5월 5년 내 최저가인 2,660원까지 크게 조정을 받았습니다. 이는 중형주 기준으로 약 60%에 달하는 깊은 조정으로, 장기적인 관점에서 바닥을 다지고 있는 것으로 판단됩니다. 최저가 이후 주가는 반등하여 현재 수준까지 회복했으나, 최근 다시 단기적인 하락 추세에 접어들어 주요 이동평균선 아래에서 거래되고 있습니다. 하지만 순이익이 흑자를 기록하고 있으며, 주가순자산비율(PBR)이 0.45로 매우 낮아 기업의 자산가치 대비 저평가되어 있다는 점은 긍정적인 신호입니다.

3개월 이하의 단기 투자 관점:

모나용평은 장기적으로 바닥을 형성하고 반등을 시도하고 있지만, 현재 단기적인 조정 구간에 있습니다. 모든 이동평균선 아래에 위치하며 하락 추세가 지속되고 있어 현재 가격대에서의 즉각적인 매수는 위험 부담이 있습니다. 단기적으로는 2,855원까지의 추가 하락 가능성도 염두에 두어야 합니다.

따라서 공격적인 매수보다는 주가의 추가 하락을 기다리며 신중하게 접근하는 것이 좋습니다. 최근 저점과 예상 저점 사이에서 지지선을 확인하며 분할 매수 기회를 노려야 합니다. 주가가 다시 3,400원 이하로 내려올 경우를 매수 기회로 삼는 전략을 추천합니다. 상승 전환 시 단기적인 목표는 4,000원 선이 될 수 있습니다.

• 매수: 3,400원 이하 (추가 조정 시 지지선 확인 후 분할 매수)
• 매도: 4,000원 (단기 저항선 돌파 여부 확인 후)
• 손절: 3,100원 (단기 추세의 명확한 이탈 시 리스크 관리)
• 기대수익: 약 17%

1년 스윙 및 3년 이상의 장기 투자 관점:

모나용평은 5년 최고가 대비 60% 가까이 하락하며 중형주 기준 충분한 조정을 거쳤고, 5년 최저점인 2,660원을 기록한 이후 반등 흐름을 보이고 있습니다. 현재 단기적인 조정을 겪고 있으나, 흑자 기조를 유지하고 있으며 PBR이 0.45로 매우 낮아 장기적인 가치 투자 매력이 충분한 상황입니다. 회사의 리조트 사업 확장 및 프리미엄 콘도 분양 사업을 통한 성장성도 기대해 볼 만합니다.

1년 스윙 투자 관점에서는 현재의 단기 조정을 이용하여 3,400원 이하에서 분할 매수를 시작하는 것이 좋은 전략입니다. 바닥권에서의 안정적인 매집을 통해 장기 추세 전환에 대비할 수 있습니다. 1년 내에는 과거 고점 대비 반등을 시도하며 5,500원 선까지의 상승 여력이 있다고 판단됩니다. 이 가격대에서 일차적인 수익 실현을 고려해 볼 수 있습니다.

3년 이상의 장기 투자 관점에서는 모나용평은 현재 매력적인 매수 구간에 진입한 것으로 보입니다. 5년 최저점 대비 주가는 이미 상승했지만, 여전히 역사적 저점 부근에 머물고 있으며 기업의 내재가치 대비 저평가되어 있습니다. 신규 관광 콘텐츠 개발과 차별화된 콘도 개발을 통한 실적 개선 노력은 장기적인 주가 상승 동력으로 작용할 것입니다. 하락 시마다 꾸준히 물량을 확보하고, 장기적인 관점에서 5년 최고가인 6,630원을 넘어설 가능성도 충분하다고 판단됩니다.

• 매수: 3,400원 이하 (장기적 관점에서 하락 시마다 꾸준히 분할 매수)
• 매도 (1년 스윙): 5,500원 (현실적인 반등 목표가)
• 매도 (3년 장기): 6,600원 이상 (장기 성장 및 과거 최고점 회복 기대)
• 손절: 2,600원 (5년 내 최저점을 하회하는 경우, 추세 이탈로 판단)
• 기대수익 (1년 스윙): 약 60% 이상
• 기대수익 (3년 장기): 약 100% 이상

기존 주식 보유자의 전략:

현재 모나용평을 보유하고 계신 투자자분들은 단기적인 하락 추세로 인해 심리적 부담을 느끼실 수 있습니다. 하지만 장기적인 관점에서 모나용평은 이미 5년 내 고점 대비 큰 조정을 겪었으며, 긍정적인 사업 전망과 낮은 PBR을 바탕으로 반등을 시도하는 국면에 있습니다.

• 3,800원 이상에서 매수하신 경우: 현재의 단기 조정을 '물타기' 기회로 활용하는 것을 적극적으로 고려해 보십시오. 3,400원 이하로 주가가 하락할 때마다 추가 매수하여 평균 단가를 낮추는 전략이 유효합니다. 장기적인 관점에서 5,500원 이상으로 주가가 회복될 가능성이 높으므로, 인내심을 가지고 보유하는 것을 추천합니다. 다만, 5년 내 최저점인 2,660원 아래로 주가가 이탈할 경우에는 포트폴리오 리스크 관리를 위해 일부 손절을 고려해야 합니다.
• 3,800원 이하에서 매수하신 경우: 현재 단기 조정은 자연스러운 가격 변동으로 볼 수 있습니다. 회사의 펀더멘털은 견고하므로, 현재 주가를 지속적으로 보유하며 장기적인 상승 추세를 기다리는 것이 좋습니다. 5,500원 선에서 일차적인 저항을 받을 수 있으나, 이 구간을 돌파한다면 6,600원 이상으로의 추가 상승도 기대할 수 있습니다.